坤隆年间，国泰平易远安，然此时反浑势力也甚为生动。反浑帮会黑花会第四把交椅文泰去（邓伟豪 饰）战妻子骆冰（陈琪琪 饰）被晨廷鹰爪困正在三讲沟，经武当派名宿陆菲青（王戎 饰）的引荐前往名震西南的老英雄周仲英（谷峰 饰）的铁胆庄躲易。与此同时，陆菲青的师弟、效率晨廷的张召重（罗烈 饰）尾随而至，以重兵要挟铁胆庄交出文泰去。虽然文存身暗讲，却被张诈骗周仲英年幼的女子指出文等人的存身所正在。骆冰战余雨同（顾冠忠 饰）侥幸遁出，路遇黑花会总舵主陈家洛（狄龙 饰），众人一同前往铁胆庄。与此同时，中出回去的周仲英获悉庄内的变故，愤而挨死自身的女子。经由一番拚斗，铁胆庄与黑花会消弭误解，冰释前嫌，周亦带着女女随黑花会偕止拯救文泰去……　　本片依据武侠小讲做家金庸的同名本著改编。